Финансовый центр Лихтенштейна руководствуется принципом «мышления поколениями» и стремится защитить активы также и для будущих поколений.
Стабильная политическая, экономическая и социальная обстановка в Лихтенштейне делает его идеальным местом для долгосрочного сохранения богатства.
Лихтенштейн — небольшая страна, и как таковая не обязательно находится в центре мировых событий. Однако, учитывая фон преобладающей геополитической неопределенности, определенно стоит взглянуть на эту маленькую альпийскую страну в самом сердце Европы. В конце концов, Княжество может похвастаться рамочными условиями, с которыми в настоящее время могут сравниться лишь немногие страны.
Страна, отличающаяся от других
Важно понимать, что на протяжении более 300 лет Лихтенштейном непрерывно управляли Князья Лихтенштейна как конституционной наследственной монархией на демократической парламентской основе. Форма правления представляет собой сочетание прямой демократии и монархии, в которой власть разделена между Князем и народом. Это приводит к необходимости поиска компромисса и консенсуса в политической системе, что обеспечивает стабильность и преемственность.
Благоприятные для бизнеса и инноваций условия помогли Лихтенштейну превратиться из бедного аграрного государства в страну с высокими экономическими показателями. Фактически, число рабочих мест превышает 42 000, что превышает численность населения около 40 000.
Экономическая интеграция через два выхода на рынок
Из-за небольшого размера внутреннего рынка, широко диверсифицированной, высокоиндустриальной экономики с примерно 5500 компаниями, многочисленными лидерами мирового рынка, такими как Hilti и Hoval, и широкомасштабным финансовым центром, в значительной степени ориентированной на экспорт. Соответственно, игроки финансового центра сосредоточены на международном, трансграничном управлении активами.
Учитывая это, стоит отметить, что Лихтенштейн обладает уникальной особенностью: с одной стороны, он уже более 100 лет поддерживает таможенный союз со Швейцарией и, таким образом, имеет швейцарский франк в качестве национальной валюты. В то же время, в отличие от Швейцарии, Лихтенштейн является членом Европейской экономической зоны с 1995 года и, следовательно, является частью единого европейского рынка со свободным доступом к услугам и товарам. Это означает, что участники финансового рынка подчиняются тем же правовым рамочным условиям, что и в странах ЕС.
Инновации как движущая сила роста
Небольшая, последовательная нишевая стратегия и адаптивность привели к высокому уровню инноваций в экономике Лихтенштейна. Расходы на частные исследования по отношению к ВВП более чем вдвое превышают средний показатель по Европе. Правительственная инновационная структура и Управление по инновациям и цифровизации финансового рынка обеспечивают постоянное улучшение условий размещения бизнеса и высокую степень правовой определенности для частных лиц и компаний. Например, Лихтенштейн стал первой страной в мире, которая ввела Закон о поставщиках услуг токенов и TT (TVTG) в 2020 году с целью защиты пользователей и обеспечения доверия к цифровым юридическим транзакциям.
Как так получилось, что у нас нет государственного долга?
Лихтенштейну удалось извлечь выгоду из преимуществ своего небольшого размера и суверенитета. Ключевые правовые и экономические краеугольные камни политики для этого были заложены еще в 1920-х годах, например, путем создания либеральной экономической и правовой системы в сочетании с низким налоговым и таможенным бременем. Короткие политические, административные и экономические каналы небольшого государства и связанная с ними эффективность, гибкость и быстрота действий были и продолжают быть полезными в этом отношении.
Кроме того, осмотрительная финансовая политика, проводимая бизнесом и политикой, привела к высокому уровню резервов государственного сектора и сильной капитализации акционерного капитала компаний. Лихтенштейн является одной из немногих стран в мире, не имеющих государственного долга, и имеет один из самых низких коэффициентов государственных расходов в Европе (государственные расходы по отношению к ВВП). Это одна из причин, по которой страна на протяжении многих лет неизменно получает рейтинг страны AAA от S&P Global Ratings. Вступление Лихтенштейна в Международный валютный фонд (МВФ) в конце 2024 года также приветствовалось S&P Global Ratings как дополнительный стабилизирующий фактор.
Соответствует международным стандартам
Строгие законы и правила по борьбе с отмыванием денег, трансграничными налоговыми правонарушениями и финансированием терроризма гарантируют стабильность и безопасность финансового центра. Внедрение стандартов обмена налоговой информацией в Лихтенштейне получило высшую оценку «в значительной степени соответствует» от Глобального форума. В своем пятом отчете Комитет экспертов Совета Европы по борьбе с отмыванием денег и финансированием терроризма (Moneyval) подтвердил высокую степень эффективности Лихтенштейна и включил страну в пятерку лучших государств-членов. Твердая приверженность Лихтенштейна международным стандартам позволяет игрокам финансового центра развивать свои основные компетенции в долгосрочных трансграничных вопросах активов в интересах своих клиентов.
Эксперт в области устойчивого сохранения богатства
Управление и сохранение активов на протяжении поколений имеет давнюю традицию в Лихтенштейне. Сегодня широкий спектр финансовых услуг позволил Лихтенштейну утвердиться в качестве центра банковского дела, фондов и т. д. Интересно отметить, что банки Лихтенштейна традиционно придерживаются консервативной бизнес-модели и не занимаются инвестиционным банкингом; их внимание сосредоточено на частном банкинге и международном управлении активами. Кроме того, банковский сектор Лихтенштейна имеет стабильность и устойчивость выше среднего по международным стандартам. С коэффициентом капитала первого уровня более 21 процента банки Лихтенштейна являются одними из самых капитализированных банков в мире.
Лихтенштейн также предлагает первоклассные условия для благотворительной деятельности. Названный в 2022 году Глобальным индексом среды филантропии местом № 1 в мире, Лихтенштейн характеризуется своим гибким законодательством о фондах, инновационным корпоративным правом, короткими официальными каналами и высоким уровнем консультативной экспертизы. Около 1400 благотворительных фондов пользуются идеальными рамочными условиями Лихтенштейна для своих социальных или экологических обязательств. Благодаря своему инновационному корпоративному праву Лихтенштейн является одной из немногих стран, предлагающих возможность создания благотворительных трастов. Трасты предлагают знакомую альтернативу фондам, особенно для филантропов из англо-американских стран.
Думая поколениями
Благодаря многолетнему опыту и широкому спектру услуг финансовый центр Лихтенштейна выступает за первоклассные решения в области благосостояния и сохранения благосостояния на протяжении поколений. Лихтенштейн как страна и его финансовый центр предлагают не только уникальные преимущества местоположения, но и высокую степень стабильности. Ввиду геополитически сложных времен, с которыми мы сталкиваемся, эта характеристика совсем не самоочевидна. Она вызывает интерес, который простирается далеко за пределы границ страны и привлек внимание к Лихтенштейну как к безопасному убежищу в неопределенные времена.
Саймон Трибельхорн, президент по финансам Лихтенштейна и управляющий директор Ассоциации банкиров Лихтенштейна
Источник:www.finance.li