Трейдеры и руководители предупреждают об ограниченных запасах и риске сбоя в автомобильном производстве.
Последние меры контроля Китая за экспортом редкоземельных металлов могут привести к остановке производства автомобилей, а запасы необходимых магнитов могут закончиться в течение нескольких месяцев, если Пекин полностью прекратит экспорт.
В начале апреля Пекин расширил экспортные ограничения на семь редкоземельных элементов и магнитов, имеющих решающее значение для электромобилей, ветряных турбин и истребителей, в ответ на высокие пошлины в размере 145 процентов, введенные президентом США Дональдом Трампом для Китая.
Правительственные чиновники, трейдеры и руководители автопроизводителей заявили, что, поскольку запасов, по оценкам, хватит на три-шесть месяцев, компании будут спешить создать больше запасов и найти альтернативные источники поставок, чтобы избежать серьезных сбоев.
Ян Гизе, трейдер металлов из франкфуртской компании Tradium, предупредил, что клиенты были застигнуты врасплох, и большинство автомобильных групп и их поставщиков, по всей видимости, имеют запас магнитов всего на два-три месяца.
«Если в это время или хотя бы приблизительно в это время мы не увидим поставок магнитов в ЕС или Японию, то, я думаю, мы увидим реальные проблемы в цепочке поставок автомобилей», — сказал Гизе.
Последние меры контроля Китая были сосредоточены на «тяжелых» и «средних» редкоземельных элементах, которые позволяют создавать высокопроизводительные магниты, выдерживающие более высокие температуры, такие как диспрозий, тербий и самарий. Они жизненно важны для военных применений, таких как самолеты, ракеты и беспилотники, а также роторы, двигатели и трансмиссии, которые широко используются в электрических и гибридных транспортных средствах.
Высокопоставленный руководитель автомобильной компании заявил, что критические ограничения на минералы будут иметь «последствия» для Tesla и всех других автопроизводителей, охарактеризовав экспортный контроль как «7 или 8» по шкале от 1 до 10 с точки зрения строгости.
«Это форма возмездия, когда китайское правительство может сказать: «Хорошо, мы больше не будем отвечать тем же по тарифной ставке, но мы навредим вам, США, и мы будем стимулировать компании просить ваши собственные правительства изменить тарифную политику»», — сказал он.
Редкоземельные металлы широко распространены в земной коре, однако их трудно извлекать с низкими затратами и экологически безопасным способом, при этом Китай практически является монополистом в переработке тяжелых редкоземельных металлов.
«Легкие» редкоземельные металлы, такие как неодим и празеодим, которые в больших количествах используются в магнитах, не подверглись нападкам, что дает Пекину «большой вектор угрозы» для расширения контроля в случае обострения торговой войны, заявил Кори Комбс из пекинской консалтинговой компании Trivium.
Пекинские меры контроля требуют от экспортеров получать лицензии на каждую поставку материалов за рубеж и расширили сферу действия, запретив реэкспорт в США. Однако применение ограничений, которые с 2023 года охватывают постепенно расширяющуюся группу критически важных минералов в ответ на блокировку США доступа Китая к технологиям чипов, было далеко не всеобщим.
Китайские экспортеры уже объявили форс-мажор в отношении грузов редкоземельных металлов и магнитов, направляемых за рубеж, и изъяли материал для продажи с рынка, что еще больше запутало цены на и без того непрозрачные товары.
Япония и другие страны возлагают надежды на ослабление контроля Китая над тяжелыми редкоземельными металлами с помощью австралийской компании Lynas, которая намерена расширить свою малазийскую перерабатывающую площадку для производства диспрозия и тербия к середине 2025 года.
«Запасов тяжелых редкоземельных элементов недостаточно, чтобы избежать потенциальных потрясений в цепочках поставок для автомобильной промышленности», — заявил представитель правительства Японии, добавив, что национальные запасы должны обеспечить дополнительное облегчение ситуации сверх двух-трехмесячного запаса, имеющегося у автопроизводителей.
«Вопрос в том, сможем ли мы вовремя выстроить новую, альтернативную цепочку поставок, чтобы наши запасы выдержали это испытание», — добавил он.
Из заявлений китайского правительства после 2 апреля пока не ясно, как Пекин планирует внедрять новейшие меры экспортного контроля.
По словам аналитиков, экспортный контроль вводится на фоне того, что Китай сталкивается с сокращением поставок сырья для тяжелых редкоземельных металлов из-за гражданской войны в Мьянме, а это означает, что блокировка экспорта укрепит внутренние поставки.
Эксперты отмечают, что в последние годы Китай неохотно блокирует поставки, которые могут нанести ущерб его собственным экономическим интересам, например, галлия, однако поставки других металлов, таких как сурьма, которая используется для изготовления пуль, были серьезно затруднены.
«Главный вопрос — сколько времени потребуется на обработку экспортных лицензий», — сказал Гизе.
Источник:www.ft.com